Вопросы по инвестированию в зарубежные ETF

Главная Форумы Зарубежные инструменты Вопросы по инвестированию в зарубежные ETF

В этой теме 37 ответов, 9 участников, последнее обновление 2 дней, 16 часов назад.

Просмотр 8 сообщений - с 31 по 38 (из 38 всего)
  • Автор
    Сообщения
  • #9687

    SergioKapone
    Участник

    0. Спасибо за ответы. учту. но раз начал здесь, то придется продолжить тоже здесь
    1. Тоже предполагаю, что это были индексы MCSI. Вопрос был в другом — каких стран? Ведь давать информацию , не имея возможности ее объяснить, а ссылаться лишь не источник, согласитесь, несколько странно.
    2.Технологческий бум, пузырь, крах известны всем. Какая связь между этими событиями в Японии и корреляцией. вот что интересно. Ведь, к примеру, в США тоже был пузырь доткомов. потом был крах… в чем же тут может быть дело? пока смотрю на это как на «ветер т.к. деревья гнутся». Япония же, вроде бы, успокоилась давно после этого бума. не пойму суть
    3.Ожидал услышать что-то в этом духе… а какие ETF по странам из набора Finex имеют низкую корреляцию? Россия, США/Канада, Китай, Япония? Есть еще мысль брать не все ETF сейчас и сразу, а (повторюсь) взять те где в данный момент p/e низкий (Китай, Россия…ту же Бразилию где-то взять) как упадет США переправить часть активов туда. Горизонт инвестирования — 20 лет

    • Этот ответ был изменен 3 недели, 2 дней назад от  SergioKapone.
    #9690
    Сергей Спирин
    Сергей Спирин
    Администратор форума

    Главная цель данных по корреляциям, которые приводились в вебинарах, в том, чтобы проиллюстрировать следующую мысль: чем выше взаимозависимость экономик (США и Канада, Европа и Великобритания и т.п.), тем выше, как правило, корреляции их фондовых рынков. И наоборот. Других целей эти данные не преследовали. Особенно с учетом того, что взаимные корреляции могут сильно изменяться во времени.

    При желании Вы можете самостоятельно рассчитать любые исторические корреляции между интересующими Вас странами, например, по индексам MSCI. Это будет довольно трудоемко, придется потратить время, но все необходимые данные по индексам есть в открытом (бесплатном) доступе на сайте MSCI.com.

    Только не пытайтесь считать корреляции по котировкам ETF Finex-а — у них слишком малая история для этого.

    #9756

    Dima
    Участник

    Здравствуйте, вопрос Сергею Спирину.

    Составляю портфель после вашего семинара, подбираю ETF.
    В списке продуктов Vanguard есть Vanguard Extended Duration Treasury ETF (EDV)
    Сам Vanguard говорит что это продукт имеет риск — 5 из 5.
    График волатильности это подтверждает.
    Однако продукт состоит только из гос. бумаг US.

    Вопрос 1 — с чем связана такая волатильность? С возможными изменениями ставок фед.резерва?
    Вопрос 2 — что означает что он предназначен только для институциональных инвесторов? Могу ли я через брокера его купить?

    #9767
    Сергей Спирин
    Сергей Спирин
    Администратор форума

    1) Долговые бумаги со сверхвысокой дюрацией (очень длинными сроками до погашения) обычно имеют очень высокую волатильность, поскольку очень чувствительны даже к минимальным изменениям процентных ставок. Подробности можно найти в учебниках по облигациям.

    2) Не знаю. Если информация необходима — поинтересуйтесь у брокера.

    #9768

    Dima
    Участник

    Сергей, в продолжение вопроса.

    По графикам прошлого можно говорить о существенной разнице между EDV и SnP500, можно ли предположить о продолжении тенденции отрицательной корреляции между ними?
    Или возможна ситуация идентичности на длительном периоде?

    Дима.

    #9781
    Сергей Спирин
    Сергей Спирин
    Администратор форума

    Это разные классы активов, поэтому долгосрочная низкая корреляция, скорее всего, сохранится в долгосрочной перспективе (именно низкая, но вряд ли отрицательная). При этом в периоды кризисов в краткосрочной перспективе корреляция временно может резко расти, если одновременно повалится все — опыт прохождения последних кризисов показывает высокую вероятность таких явлений. Поэтому такой фонд вряд ли стоит рассматривать именно как защитный актив на случай кризисов, но как актив для долгосрочной диверсификации — вполне возможный вариант.

    А вообще, как поведет себя корреляция в будущем — не знает никто.

    #9799

    Dima
    Участник

    Сергей, и еще вопрос по выбору эмитента ETF.

    Имеет ли смысл для увеличения диверсификации взять 2-3 эмитента (BlackRock, Vanguard..) или надежность одного из топовых иметентов считается достаточной?

    #9803
    Сергей Спирин
    Сергей Спирин
    Администратор форума

    С точки зрения надежности — достаточно.

Просмотр 8 сообщений - с 31 по 38 (из 38 всего)

Вы должны авторизироваться для ответа в этой теме.