Какая часть портфеля уместна в золоте?


Главная Форумы Структура портфеля Какая часть портфеля уместна в золоте?

Помечено: 

В этой теме 11 ответов, 9 участников, последнее обновление 1 месяц, 3 недели назад.

Просмотр 12 сообщений - с 1 по 12 (из 12 всего)
  • Автор
    Сообщения
  • #5471

    Yakov
    Участник

    Какая часть портфела по вашему уместна в Золоте и почему? От 10% до 35% в зависимости отожиданий — такие наблюдения. И еще вопрос, какой инструмент в этой позиции на ваш взгляд стоит использовать?

    #5503
    Сергей Спирин
    Сергей Спирин
    Администратор форума

    Я так понял, мой ответ, что этот вопрос каждый инвестор должен для себя рассматривать и решать самостоятельно, Вас не удовлетворил, и Вы решили задать этот вопрос широкому кругу незнакомых Вам людей? :)

    Ну, желаю успеха! 😉

    #5841

    driloidd
    Участник

    Всё сугубо индивидуально. Лично для меня это защитный актив, доля которого в моём портфеле составляет до 5%

    #6446
    Vladimir Kreyndel
    Vladimir Kreyndel
    Участник

    Есть исследование World Gold Council, в котором рекомендована доля 5-10% (для equity portfolio). Но безусловно надо учитывать детали, для какого портфеля ищется ответ. Простые правила работают в целом хуже, чем подбор веса с помощью оптимизационного алгоритма.

    • Этот ответ был изменен 3 года, 2 месяцев назад от Vladimir Kreyndel Vladimir Kreyndel.
    #6447
    Vladimir Kreyndel
    Vladimir Kreyndel
    Участник

    Вот цитата из WGC Modest allocations to gold of 2 per cent to 10 per cent can protect and enhance the performance of an investment portfolio.* A 5 per cent to 6 per cent allocation is optimal for investors with a well-balanced 60/40 portfolio.* https://www.gold.org/investment/why-invest-gold

    #10133

    omikhailov
    Участник

    Думаю, такая, которой хватит на оплату юристов, способных разблокировать ваши счета в случае проблем с банком и брокером.

    #13632

    colobox
    Участник

    Исходя из материалов первой части вебинара «Инвестиционный портфель», я пришёл к выводу, что в условиях инвестирования внутри РФ, золото можно рассматривать в качестве аналога инструментов денежного рынка, как их понимают иностранные авторы рассмотренных нами типовых портфелей. Объясню, почему я так считаю (надеюсь, Сергей Спирин укажет на ошибочные выводы, при их наличии):
    — в зарубежной финансовой системе золото относится к наиболее волатильным активам; у нас напротив — СКО ниже, чем у остальных инструментов внутреннего инвестирования;
    — инструменты денежного рынка внутри РФ мало приспособлены к пассивному инвестированию — ОФЗ требуют регулярного администрирования с неизбежными издержками, а индексного фонда на ОФЗ нет; банковские депозиты дают небольшую доходность, ограничены «порогом безопасности» АСВ в 1,4М, а если стремиться к повышению доходности , то возрастают издержки на администрирование (короткие депозиты).

    Соответственно, каждый инвестор может рассматривать вложения в золото в тех случаях, когда его распределение активов по портфелю предусматривает наличие доли в деньгах?

    • Этот ответ был изменен 1 год, 3 месяцев назад от  colobox.
    #13676
    Сергей Спирин
    Сергей Спирин
    Администратор форума

    Наличие золота в портфеле можно рассматривать, но нужно понимать, что это не «деньги», а отдельный класс активов.

    #14057

    YuriS
    Участник

    Здравствуйте! В дополнение к предыдущему вопросу. Моё рекомендованное распределение активов (пенсия через 15 лет) — акции:облигации=90:10 и не предусматривает наличие доли «деньги». В настоящий момент располагаю большой долей рентной недвижимости («облигации») и совсем небольшой — акциями индексных фондов («акции»). Чтобы достичь необходимого соотношения долей в портфеле мне придется ближайшие 5-7 лет докупать только «акции»(пока недвижимость не планируется к продаже). Вопрос. Нужно ли мне в ближайшие годы (5-7 лет) докупать «золото» (как отдельный класс консервативных активов)в мой и так слишком консервативный портфель? (мой риск профиль — агрессивный). Если, да, то в какой пропорции?

    #14071
    Сергей Спирин
    Сергей Спирин
    Администратор форума

    Это должно быть вашим решением.

    #19758

    euroman
    Участник

    Сергей, а разумно при определении доли драгметаллов учитывать такой фактор как объём планируемых довложений в портфель?

    Мне кажется, что максимальный эффект от драгметаллов достигается при классической ребалансировке — когда продаёшь выросшее и докупаешь на эти деньги упавшее. Например, при падении рынка докупаешь упавшие акции/облигации за счёт выросших драгметаллов.

    Если же у нас активная фаза формирования портфеля, ребалансировка часто будет довложением. Мы и так докупим упавшее, а значит разумнее иметь меньшую долю драгметаллов.

    Или то, что я написал — когнитивное искажение и не имеет отношения к реальности?

    • Этот ответ был изменен 1 месяц, 4 недели назад от  euroman.
    #19767
    svon
    svon
    Участник

    Вот мой портфель, золота там 10%
    Элемент Валюта Доля Тикер Описание
    Корп. Евро. $ 15,00% FXRU «FinEx Tradable Russian Corporate Bonds UCITS ETF (USD)
    Еврооблигации российских эмитентов. Дюрация 2,7»
    Корп. Руб. ₽ 15,00% VTBB ВТБ – Российские корпоративные облигации смарт бета Дюрация 2,6
    Гос. Руб. ₽ 10,00% SBGB Фонд Индекс МосБиржи государственных облигаций Биржевой фонд, инвестирующий в ОФЗ пропорционально индексу
    Корп. США. $ 15,00% VTBH ВТБ – Фонд «Американский корпоративный долг (ETF Ishares High Yield Corp Bond 0.50% + 0,5% (ВТБ))
    Гос. США. $ 5,00% FXTB FinEx Cash Equivalents UCITS ETF Solactive 1-3 month US T-Bill Index
    Золото $ 10,00% FXGD FinEx Gold ETF
    Акции США $ 20,00% FXUS FinEx USA UCITS ETF
    Акции России ₽ 4,00% FXRL FinEx Russian RTS Equity
    Акции Развивающихся стран $ 4,00% VTBE ВТБ – Фонд Акций развивающихся стран (iShares MSCI Emerging Markets ETF 0,68% + 0,8%(ВТБ))
    Акции Германии € 2,00% FXDE FinEx Germany UCITS

    Портфель защитный на 1-2 года, с последующим пересмотром после кризиса.

    • Этот ответ был изменен 1 месяц, 3 недели назад от svon svon.
Просмотр 12 сообщений - с 1 по 12 (из 12 всего)

Вы должны авторизироваться для ответа в этой теме.