С чего начать?

start_200Краткий путеводитель по сайту для тех, кто впервые знакомится с идеями распределения активов. Статья содержит ссылки на материалы сайта, наиболее полезные  для первого знакомства с темой.

Если вы никогда ранее не слышали о концепции распределении активов и построения инвестиционного портфеля, начните свое первое знакомство с темой с серии коротких мультфильмов:

mult_200Часть 1. «Что такое Asset Allocation?»
Часть 2. «Портфельная теория»
Часть 3. «Как определить распределение активов для инвестора?»

Уровень подачи материала таков, что поймет даже ребенок.

Хотите узнать, как это можно применить в российских условиях?

_emelyaЧитайте статью, которая пробудила интерес к теме портфельных инвестиций активов в России —
Сергей Спирин, «Портфель лежебоки, или как за 12 лет увеличить капитал в 118 раз» — о том, как диверсификация, вопреки обывательским представлениям, позволяет не только снижать риски, но и увеличивать доходность.

Заинтригованы? Тогда идем дальше.

Для начала вам потребуются ясные и адекватные базовые представления об инвестициях, которые будут во многом отличаться от всего, что вам приходилось слышать и читать раньше. К сожалению, большинство источников информации об инвестициях на русском языке, которые вы сможете найти самостоятельно, скорее запутывают и искажают ситуацию, чем проясняют ее. Поэтому обратимся к переводным материалам.

Две следующие брошюры взяты с сайта Комиссии по Ценным Бумагам и Биржам США (US Securities and Exchange Commission, SEC) и переведены на русский язык. Они написаны очень простым языком, «для домохозяек».

saving_and_investing_150Первая брошюра — «Сбережения и Инвестиции. Путь к вашей финансовой безопасности через Сбережения и Инвестиции» — поможет сформировать правильные взгляды на инвестиции и их место в вашей жизни. Она снабдит вас базовыми знаниями о том, как создать и защитить свое финансовое благополучие.

secВторая брошюра — «Руководство для начинающих по распределению активов, диверсификации и ребалансировке» — сфокусирована на идеях распределения активов и простым языком объясняет основные идеи портфельных инвестиций.

При чтении обратите внимание, что речь в материалах идет не просто о модных концепциях, а о подходах, которые официально рекомендуются американским регулятором. Они применяются крупнейшими финансовыми учреждениями и, по сути, являются стандартом для западных консультантов.

Далее перейдем к неформальной, почти художественной литературе.

Две следующие книги в бесплатном доступе расскажут вам, как  на практике приступить к инвестициям:

if-you-can_200Небольшая книжка Уильяма Бернстайна «Если сможете. Как поколение 2000-х может понемногу разбогатеть» расскажет вам об очень простой инвестиционной стратегии и о препятствиях, которые поджидают вас на пути ее воплощения. Если вы будете читать эту книгу так, как рекомендует автор, то в первый раз прочтете ее менее, чем за час. Повторное изучение, с выполнением «домашних заданий», займет дольше времени, однако серьезно продвинет вас на пути к превращению в опытного инвестора.

is_21Более объемная книга Фрэнка Армстронга «Инвестиционные стратегии 21 века» может стать для вас основным источником знаний о портфельных инвестициях, руководством по построению вашего инвестиционного портфеля. Это легендарная, культовая книга для финансовой Америки, ее называют лучшим нетехническим руководством по финансам и инвестициям. Есть основания предполагать, что это была вообще самая первая книга о финансах, опубликованная в интернете.

Если до этих книг вы ранее не сталкивались с идеями портфельных инвестиций, то после их изучения вы можете заметить, насколько сильно изменятся ваши представления. Изучив материалы, ссылки на которые приведены выше, вы можете быть уверены, что уже знаете об инвестициях больше, чем 95 — 99% россиян. Кстати, включая сотрудников банков, инвестиционных и страховых компаний, и прочих работников инвестиционной сферы, чьи знания об инвестициях, как правило, сильно неадекватны. После чтения книг, представленных выше, вы поймете, почему.

Далее можно перейти к обучающим и информационным материалам от крупнейших западных инвестиционных компаний.

Следующие брошюры позволят вам упорядочить свои знания:

basics_150Vanguard, «Фундаментальные основы инвестиций. Введение в базовые понятия об инвестициях»

В пособии рассмотрены следующие темы:

  1. Подготовка к инвестированию, включающая постановку целей и оценку влияния комиссий и рисков.
  2. Важность распределения активов и описание различных классов активов.
  3. Различные виды управления инвестициями.
  4. Периодический контроль за инвестициями.

vanguard_logo_120Vanguard, «Принципы инвестиционного успеха Vanguard»

Успешные компании, управляющие инвестиционными активами, строят свой бизнес на основе инвестиционной философии, и Vanguard – не исключение. Четыре вечных принципа, которые помогут вам в достижении ваших целей:

ПРИНЦИП 1. Знайте ваши ЦЕЛИ
ПРИНЦИП 2. Сохраняйте БАЛАНС
ПРИНЦИП 3. Минимизируйте ЗАТРАТЫ
ПРИНЦИП 4. Поддерживайте ДИСЦИПЛИНУ

roger_ibbotson_150Ibbotson Assotiates, «Распределите ваши активы. Руководство по инвестированию от Роджера Ибботсона»

Распределение активов – это стратегия, являющаяся частью современной портфельной теории. Она используется для максимизации прибыли и минимизации риска вашего инвестиционного портфеля. Руководство от Роджера Ибботсона, основателя Ibbotson Assotiates, поможет определить подходящую для вас модель распределения активов.

Отдельные статьи с сайтов крупнейших инвестиционных компаний:

j-p-morgan-asset-management-squarelogoJ.P.Morgan, «Постройте ваш портфель»

Создание инвестиционного портфеля не должно быть сложным или трудоемким. Просто пройдите пять шагов, описанные в статье, под руководством финансового консультанта.

goldman_sachs_210Goldman Sachs, «Портфели Asset Allocation»

Опросник Goldman Sachs упростит вам разработку инвестиционной стратегии, который максимально полно соответствует вашему конкретному горизонту инвестиций, целям вложений и устойчивости к риску.

fidelity_150Fidelity, «С чего начать инвестировать?»

Вы можете построить свой портфель с помощью тех же методов, как это делают многие профессионалы — начиная с распределения активов. Это звучит слишком сложно и технично, не так ли? Однако, это простая концепция.

Зачатки идей пассивных инвестиций и распределения активов можно найти у совершено разных известных представителей инвестиционного мира, в том числе и тех, кто известен своими успехами в активных инвестициях:

Нет предела совершенству, а на сайте есть еще множество полезных материалов. Чтобы они легли на правильную почву, их лучше читать уже после изучения базовых материалов, ссылки на которые представлены выше.

Что еще интересно почитать?

Главы и отрывки из книг:

Отдельные статьи:

Интервью с известными людьми из мира финансов:

И все равно это будет лишь небольшая часть полезных материалов из представленных на сайте.

Далее вы можете читать материалы сайта:

Не забудьте про комментарии к статьям и разделы форума, на которых можно найти дополнительную уточняющую информацию.

Желаем увлекательного путешествия в мир распределения активов!

Добавить комментарий