В любое время:
учебный курс Сергея Спирина на базе проекта «Нетология»
Личные финансы и инвестиции: как вложить деньги без ошибок

• Рубрика: анонсы
• Нет комментариев

Адам Ван Деузен, эксперт по финансовому планированию,
команда Kitces.com
25 июня 2025 г.
Перевод для AssetAllocation.ru

Помогаем клиентам понять, когда у них будет достаточно пенсионных накоплений для «Coast FIRE» (продолжать работать, без обязательных дополнительных взносов).

Краткое описание

Многие клиенты финансовых консультантов могут проработать 40 лет и более, в идеале видя, что их доход – и способность откладывать деньги на пенсию – со временем растут по мере продвижения по карьерной лестнице. В то время как одни выходят на пенсию в 60 лет (или даже позже), другие, имеющие достаточные сбережения и/или гарантированные источники дохода, могут стремиться к более раннему выходу на пенсию, например, в 50 лет. Третьи, включая сторонников движения за финансовую независимость и ранний выход на пенсию (FIRE), могут надеяться выйти на пенсию еще раньше.

Но не каждый клиент хочет уйти с работы досрочно. Некоторые могут предпочесть выйти на пенсию в более традиционном возрасте, получив при этом гибкость в течение трудовой жизни, перейдя на менее оплачиваемую, но более значимую работу, сократив продолжительность рабочего дня или время от времени беря неоплачиваемые творческие отпуска. Для таких клиентов финансовые консультанты могут предложить значительную долгосрочную ценность, внедряя и поддерживая стратегию, известную как Coast FIRE.

(далее…)

• Метки: FIRE, консалтинг, математика, пенсия, планирование
• Рубрика: переводы | статьи
• Нет комментариев

Ольга Анохина, при участии Ольга Копытина
25 июня 2026 г.
Источник: РБК

Фонд «Портфель лежебоки» стал лидером среди авторских ПИФов по активам – ₽427 млн.

В марте на Мосбирже начал торговаться биржевой фонд «Первая – Фонд Портфель Лежебоки» (SPRN), который повторяет легендарный «Портфель лежебоки» от инвестора и финансового блогера Сергея Спирина.

О концепции «Портфеля лежебоки», его особенностях и преимуществах для инвестора – в материале «РБК Инвестиций».

История «Портфеля лежебоки»

В основе концепции «Портфеля лежебоки» лежат идеи американского экономиста и нобелевского лауреата Гарри Марковица, который в 1950-х годах обнаружил и математически доказал, что при формировании портфеля из активов с низкой корреляцией друг с другом портфель приобретает новые характеристики и получает преимущества по отношению к его отдельно взятым компонентам в виде более низкого риска и – иногда – более высокой итоговой доходности. Для этого требуется регулярное восстановление исходной структуры портфеля – его ребалансировка.

(далее…)

• Метки: SPRN, БПИФы, лежебока, портфель, фонды
• Рубрика: Гарри Марковиц | РБК | Сергей Спирин | статьи
• Нет комментариев

УК «Первая»
Сергей Спирин
Июнь 2026 г.

Здравствуйте, уважаемые слушатели!

С вами Сергей Спирин, и я расскажу вам о новом биржевом фонде – Портфель Лежебоки, который недавно запустила Управляющая компания «Первая».

Расшифровка видео и слайды презентации —
(далее…)

• Метки: SPRN, лежебока, портфель
• Рубрика: Без рубрики | видео | Сергей Спирин
• Нет комментариев

Брайан Джейкобс
28 мая 2026 г.
Источник: Aptus Capital Advisors
Перевод для AssetAllocation.ru

У фермера, которому ежедневно требуется 40 000 галлонов воды, есть несколько способов её получить.

Один из вариантов — это кран, застрявший в открытом положении. Вода непрерывно течет в корыто, независимо от того, есть фермер рядом или нет. Жаркое солнце испаряет часть каждого галлона по мере того, как вода стекает вниз. Корыто наполняется быстрее, чем это необходимо для урожая. Излишки переливаются через край и стекают в поле. В большинстве дней фермеру требуется всего сорок тысяч галлонов. Кран об этом не знает. Вода продолжает течь. Солнце продолжает забирать свою долю. Корыто продолжает переполняться. Вода, которая фактически достигает урожая, составляет лишь малую часть того, что вытекает из крана.

Другой вариант — колодец на краю поля. Вода там стоит, прохладная и защищенная от ветра, для этого ничего не нужно делать. Когда фермеру нужна вода, он ее качает. Только та вода, которую он фактически набирает, подвергается воздействию солнца, и только на то время, пока она не достигнет посевов. Ничего не проливается, потому что ничего лишнего не производится. Ничего не испаряется, если его не качать.

(далее…)

• Метки: ликбез, налоги, фонды
• Рубрика: Меб Фабер | переводы
• Нет комментариев

Vanguard
Перевод для AssetAllocation.ru

Диверсифицируйте ваш портфель

Вы наверняка слышали выражение: «Не кладите все яйца в одну корзину». Причина в том, что, если корзина упадет, то вы можете потерять все сразу. Но если у вас яйца в нескольких корзинах, то у вас гораздо больше шансов благополучно вернуться домой с достаточным количеством яиц, чтобы приготовить омлет. Тот же принцип применим и к вашему инвестиционному портфелю.

Хранение всех денег в одном активе, будь то акции, облигации или недвижимость, подвергает вас риску больших потерь во время спада на рынке или геополитических событий. Диверсифицированный портфель, напротив, распределяет ваши деньги между несколькими инвестициями. Если стоимость одного актива снизится, другие могут помочь компенсировать потери и стабилизировать ваш портфель. Диверсификация – одна из самых фундаментальных стратегий построения инвестиционного портфеля, ориентированного на долгосрочный рост.

В этой статье мы расскажем о преимуществах диверсификации инвестиционного портфеля и о шагах, которые вы можете предпринять для обеспечения его диверсификации.

(далее…)

• Метки: диверсификация, ликбез, портфель, ребалансировка
• Рубрика: Vanguard | переводы
• Нет комментариев